उपभोक्ता ऋण में वृद्धि को रोकने के लिए मजबूत संकेत प्रभाव
नई दिल्ली: पिछले कुछ वर्षों में असुरक्षित ऋण देने में तेज वृद्धि हुई है और बैंकिंग प्रणाली का असुरक्षित व्यक्तिगत ऋण पोर्टफोलियो वित्त वर्ष 2019 में 6 ट्रिलियन रुपये से दोगुना से अधिक बढ़कर वर्तमान में 13 ट्रिलियन रुपये हो गया है। सीएलएसए ने एक रिपोर्ट में कहा कि क्रेडिट कार्ड तेज गति से बढ़े हैं, लेकिन निचले आधार पर।
सीएलएसए ने एक रिपोर्ट में कहा, आरबीआई अप्रत्यक्ष रूप से बैंकों को असुरक्षित ऋण और क्रेडिट कार्ड, विदेशी ब्रोकरेज को धीमा करने के लिए कह रहा है।
आरबीआई ने, कुछ हद तक अपेक्षित तर्ज पर, गैर-बैंकिंग वित्तीय निगमों (एनबीएफसी) को असुरक्षित ऋण और बैंक ऋण पर जोखिम-भार बढ़ा दिया। सीएलएसए ने कहा, यह पिछले चार से पांच वर्षों में असुरक्षित ऋणों में तेजी से वृद्धि पर अपनी चिंता के जवाब में था।
यह जोखिम-भार वृद्धि बकाया ऋणों के साथ-साथ नए ऋणों पर भी लागू है। हमारा अनुमान है कि बैंकों के लिए टियर I पूंजी में 40-80bp की कमी और बजाज फाइनेंस और SBI कार्ड के लिए 230bp और 415bp की कटौती पर सीधा प्रभाव पड़ेगा। हालाँकि, उसके बाद भी, बैंकों के पास अच्छी तरह से पूंजी होने की संभावना है और उन्हें अतिरिक्त पूंजी जुटाने की आवश्यकता नहीं होनी चाहिए। अन्य प्रत्यक्ष प्रभाव एनबीएफसी के लिए उधार लेने की लागत में वृद्धि होगी (जिसकी मात्रा निर्धारित करना कठिन है)। सीएलएसए ने कहा, “हमें उम्मीद है कि आने वाली तिमाहियों में अप्रत्यक्ष प्रभाव से बैंकों के लिए असुरक्षित ऋण वृद्धि में कमी आएगी।”
केयर एज रेटिंग्स ने एक नोट में कहा कि व्यक्तिगत ऋण के साथ-साथ एनबीएफसी को दिए जाने वाले अग्रिमों में जोरदार वृद्धि हो रही है और यह वृद्धिशील बैंक ऋण का प्राथमिक चालक रहा है।
“हम इसे असुरक्षित क्षेत्र में विकास को रोकने के लिए एक मजबूत संकेत प्रभाव के रूप में देखते हैं, जबकि उधारदाताओं के पास सीआरएआर में कमी का प्रबंधन करने के लिए अच्छी तरह से पूंजी है, जो लगभग 25-45 बीपीएस होने का अनुमान है। इस बीच, बड़ी एनबीएफसी को पूंजी बाजार में पहुंचने पर बैंकों द्वारा दिए जाने वाले ऋण के अनुपात को कम किया जा सकता है, जबकि ऋण देने की लागत में 25 प्रतिशत की अनुमानित वृद्धि के बावजूद वित्त पोषण के लिए बैंकिंग क्षेत्र पर मध्यम आकार की एनबीएफसी की कुल निर्भरता अधिक रहने की संभावना है। 30 बीपीएस, ”नोट में कहा गया है।
केयर एज रेटिंग्स ने कहा कि उपभोक्ता ऋण में वृद्धि को रोकने के लिए मजबूत संकेत प्रभाव, जबकि बैंकों ने सीआरएआर पर प्रभाव का प्रबंधन करने के लिए अच्छी तरह से पूंजी लगाई है। बैंकों और बड़े एनबीएफसी में आंशिक मंदी देखी जा सकती है, जबकि तुलनात्मक रूप से उच्च उपज वाले खंड में काम करने वाले फिनटेक में भी विकास पर प्रभाव देखने को मिल सकता है, मार्जिन पर प्रभाव समान नहीं होगा।
भारतीय स्टेट बैंक के समूह मुख्य आर्थिक सलाहकार सौम्य कांति घोष ने एक रिपोर्ट में कहा कि बढ़े हुए जोखिम भार का तत्काल प्रभाव बैंकों को अब अतिरिक्त पूंजी की आवश्यकता होगी। हमारी गणना के अनुसार, बैंकिंग उद्योग को 84,000 करोड़ रुपये की अतिरिक्त पूंजी की आवश्यकता है, बैंकिंग प्रणाली की 15.2 ट्रिलियन रुपये की पूंजी आवश्यकता पर 5 प्रतिशत की वृद्धि, इन नियामक उपायों के कारण सीआरएआर में लगभग 55-60 बीपीएस की वृद्धि।
दूसरे, आरबीआई परिपत्र सामान्य रूप से उपभोक्ता ऋणों को प्रभावित करता है लेकिन आवास ऋण, शिक्षा ऋण, वाहन ऋण और सोने और सोने के आभूषणों द्वारा सुरक्षित ऋण को छोड़कर।
बहिष्करणों को फ़िल्टर करते हुए, उपभोक्ता ऋण के रुझान से पता चलता है कि यह मई 2022 से 25 प्रतिशत से अधिक की दर से बढ़ रहा था। कुल बकाया ऋण (151.5 लाख करोड़ रुपये) में आरबीआई परिपत्र (14.8 लाख करोड़ रुपये) से प्रभावित इन ऋणों की हिस्सेदारी है सितंबर’23 में केवल 9.8 प्रतिशत के आसपास।
घोष ने कहा, व्यक्तिगत ऋण श्रेणी का प्रभावित हिस्सा कुल व्यक्तिगत ऋण (48.3 लाख करोड़ रुपये) का केवल 31 प्रतिशत है।
